散户有个致命的弱点，就是涨了拿不住，跌了能扛到死。那些从21年套到现在的朋友，尤其要记住这条教训。很多人，在这次暴涨中都没回本，就是这个原因。

老毛告诉你，控制回撤，是交易第一重要的事，比创造收益更加重要。因为留得青山在，不怕没柴烧。如果本金都亏掉了，再想翻身就难了。

比如，你跌10%，只需涨11%就能回本；

如果你跌30%，就需要涨43%能回本；

如果你跌了50%，则需要涨100%才能回本。

回撤越大，回本越难。所以，控制回撤太重要了。

怎么控制回撤呢？

一是组合投资，二是波段离场。在大市不好的时候，要坚决离场。

组合投资就是防止系统性风险，防止博个股的风险，防止和股票产生感情的风险。

波段离场怎么操作呢？这个模式和止损点不同，没有统一的止损价，但是要求对市场走弱要有明确的交易体系。很多教科书和大v博主告诉大家要把亏损控制在10%以内，并且严格执行。其实这个模式在股票上基本行不通，在期货等高风险资产上，10%的止损空间太大，容易连续亏损或者两面耳光，在股票上，如果机械设置止损点，很难赚钱，往往会割了就涨，因为股票市场股票震荡10%非常频繁，要根据市场的强弱设置止损。

组合投资是前提，市场一旦走弱翻空，就是止损离场的时候。这种止损比机械10%的止损听上去要困难，但是如果有好的交易体系，一般不会到10%就能止损，一旦触碰止损线，就毫无留恋地抛出，绝对不跟股票谈恋爱。

组合+离场控制，你就不会有太大的亏损，也能保持良好的投资心态。