5.11 点掌财经早九点 上周五市场虽然指数层面仍然延续上涨势头，然而热点板块很多，而且切换的较快，使得市场并没有较为明确的主线，反而制约了量能的放大和行情的持续走强。板块方面，家电，家居，汽车，食品饮料等消费复苏类个股有一定表现。券商股异动，叠加保险上涨拉升指数。题材方方面，数字货币，软件，网络安全，云计算，物联网等科技类有一定表现。截止收盘，上证指数上涨23.82点，涨幅0.83%，创业板指上涨0.87%。技术上，上证30分钟K线仍然延续反弹势头，量能一直没能放大，但指数层面强势明显。周末消息方面，比较平淡，周五晚间美股延续较好反弹势头。那么今天A股市场仍然会延续反弹势头，中短期目标仍然2950-3000区间。机会方面仍然是看新基建，传统基建。传统基建的水泥建材，工程机械是较好的政策和业绩主导方向，4月工程机械销量继续大增。新基建的点在轨道交通，5G，数据中心受益政策和业绩预期向好，板块内优质个股也具备较好持续性。特斯拉+新能源车板块受政策扶持，产业链个股已经从底部区域走出，有望持续走强。芯片大科技板块，也迎来较好业绩和产业链落地的基础上，不断修复。其余短线机会在券商，稀土，华为，两会等题材。两会之前，市场利空消息相对较少，资金层面，政策层面均有较好氛围支持市场稳步向好，可以适当积极。【热点前瞻】1、华为鲲鹏服务器首次大规模招标，产业链公司受益（远东传动，拓维信息）2、移动率先推出5G消息APP，落地RCS富媒体应用（神州泰岳，中嘉博创）3、华为携手车企成立5G汽车生态圈，智能汽车行业有望迎来爆发（祥鑫科技，得润电子）4、首个生物特征检测国际标准发布，促进人脸识别更广应用（新开普，东方网力）5、4月挖掘机销量继续超预期，基建推动行业持续高景气（三一重工，恒立液压）6、工信部推动高端医疗装备创新发展，国产化提升（迈瑞医疗，安图生物）7、财政部下发征求意见稿，开展染料电池汽车示范推广（合康新能，全柴动力）8、影视行业迎来复工，头部公司有望迎来危机之后的修复（万达电影，光线传媒）阿牛智投投资顾问：季梦杰 证书编号：A0460619080002【本文任何信息内容，仅供参考，只对您投资决策时起到辅助作用。投资有风险，入市需谨慎】

      两会提振市场信心 震荡上行为主基调      首先对行情的观点很明确，市场将震荡上行预期不变，特别是深圳市场，和创业板方面。但影响因素的较为复杂，所以市场走势将一直较为纠结。        一季报已经披露完毕，对业绩的不确定性担忧在下降，但真正要接受考验的的是二季度。但由于时间问题，还需要很长时间二季度数据才会披露，所以在此之前，市场只要外围情绪一直有较好恢复，那么市场就仍然是较有机会的。       然后国内方面，今年稳经济，稳就业是只要基调，所以这次即将在五月中下旬召开“两会”备受关注。大家都很期待管理层在政策层面，将会有多少支持力度，给到传统基建，新基建，半导体，农业等方向。所以，在两会之前，一是有政策预期，二是市场自然而然进入“两会时间”，所以信心方面会有提振，市场风险偏好向上修复。       接下来绕不过去的就还是疫情，国内方面虽然防控仍在继续，但很明显早在3月初，中国就已经全面复工了。主要的担忧还是海外方面，海外疫情仍然没有出拐点，但欧美国家由于经济压力，也在4月底，5月初开始陆续重启经济， 所以较为困难的阶段已经过去，欧美股市也在逐步修复。 但有很多         投资者表示，经济数据仍然可能较差，那支持股市反弹的基础是什么？有三方面：一是，市场经历过疫情的恐慌之后，情绪开始修复，成长股迎来估值修复；二是，4月中国出口数据并没有大家想象的那么坏，甚至有不错增长。然后中国消费市场足够大，经济恢复起来，增长也较快。汽车，新能源车，5G手机销量明显回升；三是，最重要的，因为疫情影响，各国央行以各种名义释放流动性，市场缺乏其他有效资产的背景下，流动性会推升股市的整体估值上移。       市场层面，北向资金持续流入，以中期思路来说行情还是有持续性的，创业板指近期也稳步走强，只是量能没有放大，是一定隐忧。且欧美股市虽然在疫情影响之中，但修复的情况也较好，纳斯达克指数基本修复了前期的跌幅。       所以指数层面，在两会之前，市场还是有持续向上修复的预期，主板方面有望重回2950-3000点区间，创业板指数有望稳步走强。但存量市场，量能不能放大，所以盘整震荡也是市场的一部分。新基建，特斯拉新能源车，芯片，消费电子，等会有较好修复预期。 ......本文任何信息内容都仅供投资者参考，涉及到的个股，只是对基本情况的一种陈述，不是推荐，所有投资决策及其后果均由投资者自行负责。股市有风险，入市需谨慎。阿牛智投投资顾问：季梦杰 证书编号：A0460619080002

5.8 点掌财经早九点 昨天基本按照预期走了，就是大盘上涨之后的震荡整理阶段，三大指数均窄幅震荡。板块方面，食品饮料，酿酒，农牧饲渔，水泥建材，医药医疗等局部强势。题材方面，REITs，次新叠加比较强势，华为5G冲高回落，其余大科技，特斯拉新能源车选择修整。截止收盘，上证指数下跌6.62点，跌幅0.23%，创业板指下跌0.16%。技术上，上证30分钟K线反弹突破2850之后，量能没有放大，处在震荡整理阶段，等待市场给出方向。消息方面，国外比较平淡，隔夜欧美股市上涨。国内方面，央行全面开放外资额度限制，优质个股将受追捧。那么今天A股市场将在优质白马，和硬核科技股走强带动下继续上行。市场方向方面仍然是看新基建，传统基建。传统基建的水泥建材，工程机械是较好的政策和业绩主导方向，新出REITs也是支持基建方向。新基建的点在轨道交通，5G，数据中心，充电桩受益政策和业绩预期向好，具备中期走强预期。特斯拉+新能源车板块受政策扶持，产业链个股已经从底部区域走出，有望持续走强。芯片大科技板块，也迎来较好业绩和产业链落地的基础上，不断修复。其余短线机会在券商，农业，食品消费，稀土等题材。【热点前瞻】1、工信部推进移动物联网全面发展，产业链公司受益（移远通信，移为通信）2、数字货币即将正式落地苏州，相关公司受到短线资金关注（恒宝股份，广电运通）3、LG化学跃升最大EV电池供应商，产业链公司受益（璞泰来，恩捷股份）4、中日联合发布全新快充标注，功率为特斯拉V3两倍，行业公司受关注（万马科技，科士达）5、5G毫米波滤波器研制成功，属于全球无线通信核心技术（亚光科技，和而泰）6、第二波蝗虫袭击非洲，规模较大，农药相关公司受益（诺普信，红太阳）7、我国将加快提高核酸检测能力，吸纳更多机构参与，产业链公司受益（金域医学，万孚生物）8、八部门发文，进一步做好供应链创新与应用试点工作（怡亚通，易见股份）9、央行取消境外机构投资者额度限制，推动金融市场进一步开放，优质白马股受到追捧（三七互娱，海螺水泥）阿牛智投投资顾问：季梦杰 证书编号：A0460619080002【本文任何信息内容，仅供参考，只对您投资决策时起到辅助作用。投资有风险，入市需谨慎】

       在今年三月份的时候市场就传过大基金二期，那一阶段，芯片设备和材料类公司均有不错表现。人气股，容大感光阶段上涨超过40%。那时候据传，大基金二期会在3月底不断落地项目，但由于疫情原因，相关工作被耽误了。       但近期几大事件，又一次引燃了芯片相关概念。
       一是，大基金二期首个项目落地：4月28日，据报道，国家大基金二期和上海国盛集团共同向紫光展锐注资45亿元，日前已完成签署，资金已经到账。说明大基金二期，在国内疫情结束之后，已经开始之前的工作，那么新的项目就会不断落地；
       二是，中芯国际即将回归科创板：中芯国际启动回A计划。根据公告，公司将谋求在科创板上市，拟发行不超过16.86亿股，其中约40%募集资金将用于12英寸芯片SN1项目。中芯国际作为中国较为有实力的芯片龙头公司，回归A股市场，有望带动相关国产芯片设备，和材料类公司的估值提升，和更多的业绩落地；       三是，华为海思芯片地位不断上升，提升国产芯片生产，设计，制造，材料等方面的整体国产化率。5月7日消息，据Insights公布的最新数据显示，今年一季度，华为海思的销售额同比上涨54％，比上一季度增加了9.35亿美元，达到26.7亿美元，也使华为海思首次进入全球半导体TOP10榜单。而且在一季度，在国内手机市场，华为海思芯片市场占有率也首次超过高通；
       四是，近期由于疫情影响美国经济，美国总统特朗普为了打选举牌，会有倾向性的把矛盾往中国方面引，前期已经有多次不当言论。近期，5月6日，在白宫记者会上，又表示，可能会策划一些大事，加征关税等方式，制造新的贸易摩擦。那么这一系列的事就一直在提醒我们，必须发展壮大我们的硬科技，国产芯片替代刻不容缓。       近期光刻胶龙头公司，容大感光，五天四板，安集科技，也有较大涨幅，其他设备类公司也有不同程度的异动。就很可能说明，这次光刻胶，芯片设备类公司的行情一触即发，多重事件驱动下，叠加一季报很多公司表现出较好的逆势增长。所以大基金二期相关的设备和材料类个股股非常值得我们关注了：
1、苏大维格：公司光刻机从设计、组装以及所用软件的开发。
2、蓝英装备：公司控股子公司UCMAG为荷兰光刻机制造商ASML公司提供精密清洗解决方案。
3、上海新阳：公司为拓展业务范围及产品应用领域，投资设立控股子公司上海芯刻微材料技术有限责任公司进行193nm(ArF)干法光刻胶研发及产业化项目。
4、智光电气：主要从事电气设备、综合能源服务等相关技术的研究和应用，公司通过认购广州誉芯众诚股权投资份额，间接持有广州粤芯半导体技术公司的股权。
5、精测电子：OLED板块和半导体相关检测设备，具备较强的领先优势。
6、捷捷微电：捷捷微电专业从事功率半导体芯片和器件的研发、设计、生产和销售。
7、中微公司：MOCVD与刻蚀设备双轮发展，产品竞争力较强，大客户是中芯国际。
8、至纯科技：高纯工艺系统供应商，正积极切入清洗设备领域。
9、长川科技：半导体测试设备龙头，国家队有持股。
10、上海新阳：公司参股公司新昇半导体公司主要生产集成电路行业用12寸大硅片，此种大硅片属于高端芯片领域，主要客户为中芯国际等。
11、晶盛机电：国内晶体生长设备龙头企业，在长晶炉方面已有成果。
12、南大光电：光刻胶龙头企业之一。
13、飞凯材料：飞凯材料是国内紫外固化光纤光缆涂覆材料的龙头企业。
14、晶瑞股份：公司是一家专业从事微电子化学品的产品研发、生产和销售的高新技术企业。
15、广信材料：公司在互动平台回复称公司光刻胶项目研发正在进行中，已经有部分研发成果。
       但这么多家公司，很多投资者朋友选择起来还是较为纠结。那么笔者今天就从行业发展角度，公司自身自身实力，业绩等方面综合选出四家潜力公司，不管是否被大基金二期选中，这四家公司均是较有机会持续走强的，投资者朋友可以在点掌财经的微信公众号里，发送数字566，领取这份福利包。......本文任何信息内容都仅供投资者参考，涉及到的个股，只是对基本情况的一种陈述，不是推荐，所有投资决策及其后果均由投资者自行负责。股市有风险，入市需谨慎。阿牛智投投资顾问：季梦杰 证书编号：A0460619080002

5.7 点掌财经早九点 昨天A股市场受外围影响，低开近一个点，但市场仍然承接节前的势头，大科技继续走强，带动指数迅速修复。板块方面，汽车，食品，医药，酿酒有一定表现。芯片，光刻胶，国产软件，稀土，农业种植，REITs和锂电池板块领涨题材。截止收盘，上证指数低开上涨18.06点，涨幅0.63%，创业板指上涨1.93%。技术上，上证30分钟K线反弹突破2850之后，延续反弹势头，只是担忧成交量方面并没有放大。消息方面，比较平淡，隔夜美股小幅震荡。那么今天A股市场也将进入震荡整体阶段，对近期的反弹进行一定修复。市场方向仍然是看新基建，传统基建。传统基建的水泥建材，工程机械是较好的政策和业绩主导方向，新出REITs也是支持基建方向。新基建的点在轨道交通，5G，数据中心，充电桩受益政策和业绩预期向好，具备中期走强预期。特斯拉+新能源车板块受政策扶持，产业链个股已经从底部区域走出，有望持续走强。芯片大科技板块，也迎来较好业绩和产业链落地的基础上，不断修复。其余短线机会在券商，稀土等题材。【热点前瞻】1、Linux操作系统市场占有率开始提升，国产软件相关受益（创意信息，中国软件）2、苹果推出新一代笔记本电脑，零部件需求有望提升（传艺科技，长盈精密）3、全球硅晶圆出货逆势增长，产业有望从底部走出（中环股份，上海新阳）4、工信部批复集成电路封测创新中心，封测国产化提速（长电科技，通富微电）5、危化品运输安全备受关注，行业规范有助于龙头发展（密尔克卫，上海雅士）6、自主新型系统储氢合金产业线正式运转，产业链公司受益（鸿达兴业，中国宝安）7、美国拟允许与华为合作，设定5G标准（东山精密，深南电路）阿牛智投投资顾问：季梦杰 证书编号：A0460619080002【本文任何信息内容，仅供参考，只对您投资决策时起到辅助作用。投资有风险，入市需谨慎】

      农夫山泉即将赴港上市，“农夫山泉有点甜”，“我们不生产水，我们只是大自然的搬运工”，以及扎实的产品力，让农夫山泉成为中国饮料市场巨头。      市场热点回归，芯片，数据中心，新能源车成为热点。      这么多年过去了，我一直在想，农夫山泉怎么不上市，如该公司上市的话，股价表现一定很强。因为整体上，这是一家优质的公司。但现在才上市的话，会不会已经透支了公司的成长，我们就不去讨论了。       但是农夫山泉上市，告诉我们优质公司，是会不断受到资金关注，且容易持续走强的。我们前期一直强调的，消费电子龙头-立讯精密，图形处理芯片-韦尔股份，就是这种类型，难得回调，一旦企稳，就是上车机会。       因为行业的增长，和公司的核心竞争力，在短期内是无法被撼动的，市场回归增长，这类公司就会持续走强。       可以看到，就算是今年一季度，立讯的业绩仍然能够保持较好增长，这也支撑了立讯精密持续走强的动力。       所以这类优质公司，就是非常值得中期关注的，珍惜难得的低位机会，一旦确认走强，就不会再给低位的机会。      今天的福利包里，就分享出特种金属行业里的优质公司，一旦市场给机会，还是会得到资金的认可的。投资者朋友对福利包机会感兴趣的，可以在点掌财经的微信公众号里，发送数字566，领取今天的福利包。 ......本文任何信息内容都仅供投资者参考，涉及到的个股，只是对基本情况的一种陈述，不是推荐，所有投资决策及其后果均由投资者自行负责。股市有风险，入市需谨慎。阿牛智投投资顾问：季梦杰 证书编号：A0460619080002

5.6 点掌财经早九点 上周四市场终于迎来较好反弹氛围，而且反弹主线为芯片科技+特斯拉新能源车，带动人气的板块。所以，虽然是小长假最后一个交易日，但整体氛围良好。权重中的券商和中石油上涨带动指数，芯片，光刻胶，软件，消费电子，华为等科技股全面复苏，特斯拉+新能源车领涨题材。截止收盘，上证指数上涨37.64点，涨幅1.33%，创业板指上涨1.92%。市场迎来较好的修复氛围，但量能受节前因素影响，没有放大。技术上，上证30分钟K线反弹突破近期箱体上轨2850。消息方面，长假期间美股剧烈震荡，美国也有MYZ等不利消息，整体上比较偏空。国内方面五一小长假旅游，消费复苏较好。新出REITs题材，将支持基建板块走强。那么今天A股可能低开在2780下方，如低开较少，市场恐仍有回调。但如低开较多，那么并不太担忧风险。主要观察盘面上，反弹修复的方向，如仍是大基建，芯片科技，和特斯拉新能源车作为反弹主线，那么市场无碍。市场方向仍然是看新基建，传统基建。传统基建的水泥建材，工程机械是较好的政策和业绩主导方向，新出REITs也是支持基建方向。新基建的点在轨道交通，5G，数据中心，充电桩受益政策和业绩预期向好，具备中期走强预期。特斯拉+新能源车板块受政策扶持，产业链个股已经从底部区域走出，有望持续走强。芯片大科技板块，也迎来较好业绩和产业链落地的基础上，不断修复。其余短线机会在券商，创投等题材。【热点前瞻】1、基础设施REITs有望推出，持续提升建筑行业需求（龙元建设，中国交建）2、新基建数据中心将受益REITs，IDC行业发展望加速（光环新网，易华录）3、内存价格4月份持续大涨，存储芯片类公司受益（兆易创新，紫光国微）4、我国首条高温超导电缆开工，相关公司受关注（永鼎股份，中天科技）5、长征五号B运载火箭首飞成功，我国载人航天工程第三部开启（航天电子，鸿远电子）6、疫情仍然在全球蔓延，扑热息痛需求暴增，价格上涨（丰原药业，华泰股份）7、三部门联合发文，加快推动医疗废物集中处置设施建设（东江环保，润邦股份）8、中芯国际恐回归科创板，产业链公司受益（长电科技，兆易创新）阿牛智投投资顾问：季梦杰 证书编号：A0460619080002【本文任何信息内容，仅供参考，只对您投资决策时起到辅助作用。投资有风险，入市需谨慎】

       创业板注册制，规则怎么理解？       对我们普通投资者，需要记得的就是前五天，不设涨跌幅，之后的涨跌幅是由现在的10%到20%。按照科创板推出的时间节奏之快，创业板注册制很可能今年10月之前就会落地。        创业板注册制，带来哪些影响？       对市场的吸血在所难免，也使得存量市场下，操作股票的难度加大。且不仅仅创业板注册制，还有新三板转板的个股也较多。
       带来的影响，就是游资短线操纵股价难度加大了，然后一旦股票质地不好，杀跌起来跌幅也较大，对普通投资者来说，有点不友好。但积极意义在于，会引导资金往优质个股上走，而不是单纯的只是炒作题材。后期市场需要足够专业，得对个股本身的实际经营和财务数据有足够的了解，才能做得好。        创业板注册制，哪些积极的意义？       好多投资者会说，这还有积极意义？是的，肯定有非常好的积极意义。我们去年就对科创板推出，有过解读。当时给的观点就是，科创板就是对科技创新的支持，就是最好的政策底。       IPO，其实是对企业家和前期支持企业发展的资金的一种奖励，社会整天喊说资金别去炒房了，而是要支持实体经济。那么注册制，大量IPO，就是这种逻辑，让社会长期资金，支持科技，支持实体经济，然后通过一定比例的IPO成功率，来作为奖励。      当然买单的是二级市场的股民。所以说，共和国的建设和发展，亿万股民的贡献良多。       科创板，创业板，新三板，可以大量的上IPO ,就像大学的宽进严出一样，先把量上去，就自然会有好多企业会有较好发展。也会有优质的公司走出来，即带动经济的发展，也推动产业和科技的进步。        那么回归到行情上，逻辑就清晰了，全部就会传导到自主科技发展的逻辑中去了。北向资金近期又做对了       对节后行情主线有哪些思路？       首先我们对全球疫情的拐点，还是有乐观的预期的。欧美国家经过一定时间的隔离，和大规模的试剂检测，以及天气越来越热。那么五月份，欧美主要国家经济体，全面复工的预期还是较强的。看美股的修复就知道了，对经济恢复较有信心。        而且同时，各个国家因为应对疫情带来的经济负面影响，已经开启全面放水的手段了，一旦经济有序恢复，这些水就会流入到股市中去，整个市场的估值会提高。当然这是动态的，疫情仍然在影响之中，盲目乐观也不可取。投资者可以看美股，欧洲股市的修复，还是有较好的借鉴意义。        然后中国方面，两会将在5月中下旬召开。提振经济，应该是比较重要的主题。那么提振经济，近期管理层已经给出明确主线，就是“新基建”，所以新基建的各个主线仍然是重点。       新能源车的点，也是较为明确的主线。政策方面，今年已经陆续给过多次支持。汽车行业，也经历了谷底—谷底—谷底的阶段，只要取得一定增长，市场从底部走强的弹性就会较强。而且去年上海也引入了特斯拉，将对国内新能源车产业链带来较大的机会。       所以总结起来，外围疫情影响正在减弱，全球经济复苏有望，市场重新回归增长主线。前排科技核心，“新基建”涉及几大领域，新能源车产业链，会有中期行情预期。       但疫情影响之下的经济恢复还需要时间来验证，期间市场可能还是较为反复的，不能盲目乐观。最后祝大家五一节快乐。 ......本文任何信息内容都仅供投资者参考，涉及到的个股，只是对基本情况的一种陈述，不是推荐，所有投资决策及其后果均由投资者自行负责。股市有风险，入市需谨慎。阿牛智投投资顾问：季梦杰 证书编号：A0460619080002
 

4.30 点掌财经早九点 昨天A股市场承接前天的震荡格局，节前因素，叠加创业板注册制带来的影响，市场没有太想进攻的主线。早盘指数层面在保险，银行等权重上涨带动下，有一个冲高过程，之后就维持震荡了。板块方面，银行，保险权重上涨，高速恢复收费，高速公路板块上涨，水泥建材，旅游酒店，航天航空等有一定表现。题材方面，一季报业绩股，次新，光伏，汽车等板块有不错表现。前期一直维持独立强势的食品饮料板块明显走弱，有一种行情切换的预期。截止收盘，上证指数上涨12.42点，涨幅0.44%，创业板指下跌0.01%。技术上，上证30分钟K线仍在2800-2850的区间反弹。消息方面，美国复工，隔夜美股有较好修复。国内方面，管理层支持武汉经济发展，支持汽车产业链发展，整体经济逐步恢复。那么今天A股市场虽然是节前，可能不会有较好进攻氛围，但不会弱势，还是会有一定上行修复动作。期待五一期间，外围市场有较好修复，然后五一节后市场量能放大，那么行情就此展开。市场主要方向仍然是看新基建，传统基建。传统基建的水泥建材，工程机械是较好的政策和业绩主导方向。新基建的点在轨道交通，5G，数据中心，充电桩受益政策和业绩预期向好，具备中期走强预期。特斯拉，和新能源车板块受政策扶持，产业链个股有望走出底部区域，持续走强，是当前较好的主线。市场在新基建走强，和新能源车走强带动下，情绪会有较好修复，那么科技题材的氛围会较好。其余短线机会在券商，武汉，芯片等题材。虽然五一假期，但市场仍然有向好预期，可以轻仓位持股过节。【热点前瞻】1、中央支持湖北发展一揽子政策，基建，5G等新基建受益（华新水泥，武汉凡谷）2、华为海思麒麟芯片局一季度国内市场占有率第一，超过高通骁龙（华天科技，中科创达）3、抵抗超级细菌新武器，抗菌肽使现有抗生素效果提升（蔚蓝生物）4、受防疫需求激增带动，UVC LED供应链吃紧（国星光电，三安光电）5、李强与马斯克连线，特斯拉国产化进程或快于预期（拓普集团，威唐工业）6、宅经济催生游戏产业持续增长，龙头公司持续受益（完美世界，三七互娱）7、磁悬浮，轨交建设不断推进，相关公司受益（交控科技）阿牛智投投资顾问：季梦杰 证书编号：A0460619080002【本文任何信息内容，仅供参考，只对您投资决策时起到辅助作用。投资有风险，入市需谨慎】