缺口补了，好还是不好？ 0706
一般周二在媒体有现场节目，所以没时间发公开午评。周四是2周一次。抱歉。
今天午后，沪指终于把缺口补掉了，又有人讨论缺口补掉与补补掉的利弊。其实，这是一个很“古老”的问题，大约在20年前就有定论了的，但是，还是会被反复讨论，因为技术级别很低，也很简单。所以可以反复拿来说事。人人会说，补掉是弱势，不补掉是强势，那么，请问，你做过数理统计吗？
我在20年前曾经用软件统计过，就是把所有个股的缺口统计出来，然后看不补掉缺口后的反弹概率大？还是补掉缺口后的反弹概率大？软件告诉我结论正好相反，就是补掉后反弹概率远大于补补掉的反弹概率！所以我现在的态度，根本没必要太关注这类问题。而且，它关窗后我更倾向于参与反弹。
而且，补缺口，在外盘叫关窗，往往，市场是不喜欢K线开窗的，反而关窗后更加安心容易做技术共振反弹，尤其是指数型缺口。再则，像国证A指，不是6月16日大跌后补掉缺口的吗？补掉后马上反弹。它可是包含了沪市深市所有的股票集合啊。而其他的沪深300、上证50指数，与补缺口已经没有一毛关系了。今天的补缺也就是一次关窗行为的心理暗示。所以，午后一旦补缺后，北上资金一改前面的流出，开始分时折返买进。
实际，还是乖离率偏差的关系更大一些，也就是，比如这波25日见高点的调整，已经持续了7天，乖离率正好满足了反弹的条件，又正好遇到缺口补掉，于是，“关窗派”就先试盘进场了。
但是，从纯技术的雕虫小技看，这种尾盘马上反弹，又把刚刚满足的日线乖离率反弹条件破坏了，就变成先抢60分反弹，或许，后面会有一次60分钟双底什么的。那时，就可以看出日线跌不动了。当然，只是也许。现在炒股还是要看分类行业指数，在大盘指数上讨论来讨论去，不是做股票的人应该干的事情。
今天盘口，实际是两种类型的股票在劈腿运行，就是风险偏好大的个股，全部或者多数在调整，而原来担心这批高标钴调整的风险厌恶行个股，今天抗跌或反弹。比如，面板显示、金融、地产、黄金珠宝等。
忘了说一件事，今天央行又回收了200亿资金，这样，7月以来短短6天，央行回笼800亿资金，还有100-300亿，应该这次一年期到期的回购高峰资金回笼大概可以告一段落了。当然，今天大盘没有在开盘后再接再厉突破3530点，应该也是有这方面的因素的。
风口顺序上午：荃银高科种业、软件、化工（磷、氟）、碳中和、鸿蒙、锂电、稀土、**导航、小军工、种业等下午：种业、面板、酿酒、船舶、次新能源、部分黄金、乳业、稀土、面板、锂电等
板块涨幅：种业、磷概念、转基因、碳交易、氟化、林业、疫苗瓶、PVC等、鸿蒙、中报预增30%、化肥等板块跌幅：医药CRO、医疗、医美、科创指数、双创50、国证芯片、中药等
涨跌家数比2244：1955（上午1468：2695）涨跌停家数比71：11（上午52：9）
上述数据一看就比较简单明了了，什么在涨什么在跌，顺序发生时刻等等。关于医药CRO的领跌问题，我前天昨天都说过了，反正觉得这次不是简单的短线调整了。级别可能是至少2-3周的。
还有几个看点需要拆解一下。开盘的时候，实际士兰微等芯片股曾是气势汹汹的，但是随后午后回吐也是曾经打到过跌停的。次新能源，实际说的就是三峡能源、浙江新能这类票，它们是同步的，今天正好满足乖离率10反抽条件，于是就反抽了。就是做技术的。同时，一些次新的金融股也既有这个因素，又有本身与金融板块联动的反弹，是双重因素。乳业是午后有个行业新政消息。
种业实际已经酝酿了1周以上了，今天正好赶上成长板块集体调整，有空翻多的意思了。化工（磷、氟）、稀土、面板等，也是成长业绩预期型的，只是前面资金都在做三剑客（锂电、光伏、芯片），所以现在回头乘着三剑客走累，它们接力一下，其中有个锂电池pvdf粘合剂新概念，联创股份打头阵的，我们也博弈了，所以这类票是锂电的分支，并到了化工氟化板块。
连扳股方面，今天有28家连扳以上的，听上去挺高兴是吧？且慢，其中21家是ST个股。所以，非ST最高板就是2连扳了，一共7家。联创是20厘米2板，它属于最高的。可惜打开过，意志不坚定。

最近中药涨得太疯，所以医药被热议，片仔癀甚至上千元一片。网上笑话，片仔癀的配方是明朝宫廷里来的，但明朝的皇帝都是短命的，所以长寿秘方不存在。所以，中药股很难成为像CRO的主线，后期会出现分化。

景顺投资刘徽其实是优先把CRO放在第一位，CRO其实是contract合同委托管理，R是研究，O是组织。是美国回来的博士级研发人员组成的工作室，研发出世界顶级的药，和国内药厂合作，这部分股票是今年涨的最好的，但最近这些标的都出现了软肋，但据我所知我手中的高净值客户今年拿的就是这类股票，且是赚的，持有到现在他们开始急了。CRO板块有些高估，要看三个领头羊的表现。

我们要不要在新能源三剑客的基础上穿插华为的相关概念？我们一直在尝试寻找出路的，中结果发现有成功的，也有失败的。包括白酒，我现在都不看好白酒。但是，中国现在要炒A股只有2条路！那就是“酒驾”，要么“喝酒”，要么“驾驶”！

什么是中国最成长、最蓬勃的，且不受美国资金回流本土干扰，且要投资中国的？那便只有一个！新能源和新能源汽车，资金会不断对新能源汽车板块进行补充，所以新能源车板块异军突起。新能源三剑客，新能源汽车、新能源光伏和三代半导！

内资机构在怕什么？第一，6月25日央行突然放了200亿那天暴涨的一根阳线，我认为是为了应对6月30日的货币结算竞争，果然后面几天共计回笼了600亿。第二，美元指数连续5连阳，机构担心外资回流美国本土，对我们大型资产造成冲击。

现在要问的是看好什么分类板块，这是最重要的。半导体氮化镓比锂电涨幅还大，现在非常明确是头部抱团的锂电板块有机会。另外，是光伏，光伏刚倒下后华为光伏又起来了。此外，我们关注稀土。我们认为是防御的板块全部在跌，认为高标的反而在进攻，让子弹再飞一会儿！

单单谈论指数，成长类更好些，而上证50等表现差。指数的判断已不重要，6月16日的大阴线，很多私募说不做了，说下半年就走坏了，结果后面几天芯片、锂电反包，市场开始明确看分类指数，分类指数更重要！但不能用分类指数来掩盖你手中的股票。

成长带疯情绪，茅股为何继续下蹲？ 0705
上午盘口午评解析过的就不再赘述了。下午盘口有一次戏剧化表演，300期指待部分指数走了一次V型。也就是下午开盘后10钟内，北上资金开始转流出，同时一大批蓝筹行业茅股午后开盘跳水，比如恒瑞医药、美的集团、海天味业、芒果超美、长春高新、伊利股份等，一度把300期指深深带到水下，沪指和创业板指也由上午的红盘被带到了绿盘，关键时刻，部分保险金融等开始护盘抵抗，而北向资金也由开盘后回吐转买进，并且随后一直保持买进，至收盘今日净买入近59亿元（软件即时分时看由80亿）。茅股继续下蹲，从医药CRO板块看，还有点逻辑，主要原因一是前期涨幅较大，都是创新高的，获利盘较多。二是CDE发布了《以临床价值为导向的抗肿瘤药物临床研发指导原则》的征求意见稿。但是，上面的这些蓝筹茅股，实际2月份以来已经调整了很长时间，眼看这个A浪平台期待稳企，结果反而纷纷选择再次破位。如果联系今天港股恒生指数看，似乎相互之间，还是相互传导向下的。我个人揣摩，还是与央行今天回笼200亿流动性有一定的关系（已经连续3天，每天200亿回笼），市场某些机构“空解”状态中。
为了保持市值平衡，流出来的资金又疯狂地转入成长板块，尤其是新能源汽车的锂电、新能源的光伏、芯片科技等。今天下午，可以说是锂电板块的大高潮。
风口顺序：上午：其他网约车、网络其安全、盐湖提锂、芯片氮化镓、稀土永磁、种业、二线白酒、血制品、虚拟现实、**概念等。下午：稀土、化工、换电、天银机电冲板、锂电、芯片、锂电冲板高潮；
涨跌家数3032：1207（上午2705：1482）涨跌停家数比118：13（上午79：4）
板块涨跌幅就不列出了，基本与上午顺序差不多。从最后2行统计看，下午情绪是疯的，上涨家数超过了3000家，也就是上涨下跌3天来第一次达到了3：1的程度。不过，在第一波跳水时，曾经上涨家数下降到只有2400多家。而涨停板家数超过百家达到了118家，像牛市的情绪。锂电池主线是毫无疑问的，也是出镜率最高的板块，也是没有套人的板块。现在要判断，今天是不是锂电板块的阶段高潮？好在宁德时代还没有出手，比较克制，所以今天看电池ETF实际涨幅是很小的。不管是否阶段高潮，每次最好的尝试介入点，还是像上周五盘口分歧最大的时候比较合适，上次是6月17日介入，18日暴涨。
连扳情绪方面实际很一般，今天含ST只有18家2连扳个股，其中只有8家是非ST个股，基本上是新光伏、锂电、充电换电等泛华为概念。我们是博弈空间的海源复材，摘帽+新光伏概念看待。其他盘口情况与午评解析变化不大。目前的情况，风格转换迟迟不来，而锂电成长风格又在不断吸金，借用一句话：成长板块的成功，就是把别的板块的成功之路堵死。