复盘半导体之前的表现，大周期一旦起来就是趋势大行情。半导体反复回落又收回是因为短线资金的操作，中期资金没有形成主导，未来市场价值有待发掘。解禁从来不是利空，利空只有是整体行业发生变化。借解禁炒作利空形成下杀反而是好事，因为调整到位就是再起行情，不用耗费时间。

成长方向被压制之后，创业板会持续弱势，接下来一周会进行修复。短期之内市场会比较犹豫，但是犹豫期是你低位出手的时机。成长板块看好的高点预期，在到达预期之前震荡剧烈，机构选择高抛造成恐慌然后低位接住，但是最终会到达预期高点，所以我的策略是依旧看多不操作。

券商每天都有异动但不是整体行情，动的是理财型的券商。财富管理会慢慢成为券商业务新的增长点，而不是传统的经纪业务，因为佣金已经降到万分之一了，同质化严重没有利润可得。券商不太会起持续性行情，因为财富管理带来的只是估值修复，不会有大的趋势行情对盘面影响不大。所以上证指数依旧延续3500点左右上方的横向震荡格局。

继续坚守成长赛道主线不动摇，近期回调是机会。氢能源方向是短期机会，锂电，新能源车和芯片科技是中长期的机会。短期炒作在高位的品种要兑现利润，中期方向前期涨高现在回调就是倒车接人的机会。

8.17 点掌财经早九点 昨天市场延续震荡分化走势，整体上情绪炒作的带动较多，氢能源和次新方向的活跃就说明蓝筹权重的反弹资金并不认可。同时由于成长方向的芯片和锂电有较大分歧，导致涨跌反复，但短期内不会形成较好主线，那么市场就进入割裂强分化的走势。板块方面，家居，地产，环保，和食品饮料等板块涨幅居前。题材方面次新叠加，氢能源等领涨，芯片和医美概念等局部强势。
截止收盘，上证指数冲高回落小涨1.04点，涨幅0.03%，创业板指下跌1.31%。技术上，上证30分钟K线依然上行有压力，维持小区间震荡。 消息方面，隔夜美股探底回升，道指创新，纳指小跌。国内方面，昨天央行展开6000亿MLF操作，8月到期的部分续做，地方债开始发行，维持流动性适当宽松。
那么今天市场上证指数层面依然维持小区间3510-3535震荡格局，整体上行动力还是存疑，等待市场进一步的选择。关注消费龙头，金融股的企稳，以及芯片科技和新能源方向的修复走强，或者周期，化工，金属，等方向的崛起。
 市场方向方面         贵州茅台的中军作用，刚性消费股业绩稳定，白酒，医美，医药，消费白马仍然是机构标配，消费类资金将聚焦医美龙头，创新药的业绩较好增长属性。              新能源车方向，七月份销售数据依然较好，锂电池景气度较好，锂矿资源紧缺，新能源，锂电方向逐步向好。                半导体行业相关的消息，均对科技行业，半导体设备，IC，材料等公司向好。            周期化工，需求释放，价格上行，且叠加新能源，锂电的周期，有望拔高周期之后的价值属性，带来板块整体估值重估。        上证方面依然处于区间震荡节奏之中，市场存在较大分歧，短期主线依然不明朗，热点切换较快，操作难度大。消费龙头，新能源车，锂电，周期化工，芯片科技，周期金属，军工 等题材关注。【热点前瞻】1、“光疫苗”保障中国奥运代表团新冠零感染、UVC半导体消杀技术前景广阔（瑞丰光电、三安光电）2、基加利修正案生效倒计时、绿色制冷产业链迎机遇（鼎汉技术、长虹华意）3、手机大厂抱团布局电源管理芯片、行业景气持续向上（北清环能、中颖电子、芯朋微）4、北京市大力推进氢能产业发展、有利于减少碳排放（金能科技、东华能源）5、抽水蓄能迎来政策持续支持、中长期规划有望出台（九洲集团、浙富控股）6、受益于芯片行业持续扩产、洁净室供应商订单大增（亚翔集成、再升科技）7、两部委发文、优先推进建设重大农业节水供水工程（大禹节水、新疆天业）8、新技术将液氨高效转化为氢气、成本大降易于储运（兴化股份、创元科技）9、实景三维技术大纲印发、为数字中国建设提供基底（中海达、数字政通）阿牛智投投资顾问：季梦杰 证书编号：A0460619080002【本文任何信息内容，仅供参考，只对您投资决策时起到辅助作用。投资有风险，入市需谨慎】

8.16 点掌财经早九点 上周五市场延续震荡分化走势，权重依然没有表现，宁德时代的大额定增，引发锂电板块较大震荡，也带动创业板指有较大波动。不过价值和成长方向，依然处于较大分歧阶段，资金无法找出平衡。所以周期方向，金属，化工，特别是周期化工叠加锂电材料端开始逐步发力，形成一个新的方向。板块方面，化工，化纤，造纸，有色等板块涨幅居前。题材方面磷化工，有机硅，锂电设备，氢能源等相关相对强势。
截止收盘，上证指数小跌8.44点，跌幅0.24%，创业板指下跌1.22%。技术上，上证30分钟K线依然上行有压力，维持小区间震荡。 消息方面，上周五美股持平，美国对中国部分光伏组件查扣，影响部分光伏公司股价。国内方面，7月信贷和社融数据平淡，8月MLF有望给市场投放部分流动性。那么今天市场上证指数层面依然维持小区间3510-3535震荡格局，整体上行动力还是存疑，等待市场进一步的选择。关注消费龙头，金融股的企稳，以及芯片科技和新能源方向的修复走强，或者周期，金属，等方向的崛起。
 市场方向方面         贵州茅台的中军作用，刚性消费股业绩稳定，白酒，医美，医药，消费白马仍然是机构标配，消费类资金将聚焦医美龙头，创新药的业绩较好增长属性。              新能源车方向，七月份销售数据依然较好，锂电池景气度较好，锂矿资源紧缺，新能源，锂电方向逐步向好。                半导体行业相关的消息，均对科技行业，半导体设备，IC，材料等公司向好。            周期化工，需求释放，价格上行，且叠加新能源，锂电的周期，有望拔高周期之后的价值属性，带来板块整体估值重估。        上证方面依然处于震荡节奏之中，市场存在较大分歧，短期主线依然不明朗，只部分品种延续强势。消费龙头，新能源车，锂电，周期化工，芯片科技，周期金属，军工 等题材关注。【热点前瞻】1、新款芯片搭载柔性PI衬底、成本仅为同类10%（鼎龙股份、奥来德、国风塑业、时代新材）2、MCU大厂新唐再度发涨价函、晶圆代工涨15%（华润微、力源信息、英唐智控）3、糖价强势上涨、郑糖主力合约突破6000关口（南宁糖业、中粮糖业）4、华为P50受困滤波器 国内厂商或将成为破局关键（三安光电、麦捷科技）5、覆铜板三季度提价已在路上、相关公司业绩有望继续爆发（生益科技、金安国纪）6、禾赛发布长距混合固态激光雷达、助力实现L3级自动驾驶（金奥博、福晶科技）7、国内氢气产量同比大幅增加、产业链发展空间广阔（美联新材、宝丰能源）8、动力煤现货供不应求、机构看好矿产资源重估潜力（晋控煤业、山西煤业、新集能源）9、干散货运价指数创11年新高、集运行业持续高景气（中远海控、中远海发）10、能源技术突破、飞轮储能首次在电气化铁路应用（国机重装、广大特材）阿牛智投投资顾问：季梦杰 证书编号：A0460619080002【本文任何信息内容，仅供参考，只对您投资决策时起到辅助作用。投资有风险，入市需谨慎】

即使是按照宁德时代的扩产预期，最终到2025年宁德时代整个储能加动力在全球的市场占有率可能也只有百分之三十五，这个数据不算高。这个扩产带来的机会不会马上就有所表现，不会这么简单。最可能的是市场先打一个预期差，之前由锂电带来的巨大机会下，还没有表现的化工方面处于低位的公司出现一个估值的转变，在叠加锂电之后他们的估值可能会由原来的二十倍提升到三十倍甚至是四十倍。

无论这次宁德时代会带来怎样的机会，我们拉长时间周期看，最终你会发现锂才是最核心的东西。现在已经有人说锂是2003年的铁矿石了。2003年的铁矿石即使不算前面的涨涨跌跌，最终它是涨了五倍。这是我对整个产业链最大的机会的判断，其他东西都不重要。但是即使是不重要的东西最后他们的涨幅也会超出我的预期。这就是整个时代的疯狂。

上一次宁德时代的定增是在去年，而去年定增是发生在宁德时代股价两百块钱左右的时候。在当时来看宁德时代的股价已经是很高了。因为涨幅已经是达到了好几倍。但是之后股价又从两百多块涨到了五百多块。所以搞清楚这是宁德的时代还是时代的宁德。如果是时代的宁德，那么时代造就宁德就要去大力推进清洁能源。也就是说这次宁德时代定增短期因为涨幅过高不一定会立马有表现，但是从中期来看就是一马平川的大利好。